Analisis perbandingan kinerja portofolio menggunakan model pembentukan factors fama and french (studi kasus saham-saham yang tergabung dalam LQ45 dan Jill)
| Main Author: | HARIAWAN, Yoga |
|---|---|
| Format: | Bachelors |
| Terbitan: |
Fakultas Ekonomi dan Bisnis
|
| Subjects: |
Daftar Isi:
- Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui kinerja portofolio saham LQ45 dan JII dan membandingkannya untuk mengetahui mana portofolio yang lebih baik untuk dijadikan investasi. Metode penentuan sampel yang digunakan dalam penelitian ini yaitu purposive sampling, dimana konstituen LQ45 dan JII sebagai sampel. Data yang digunakan pada penelitian ini adalah data sekunder yang bersumber dari saham yang terdaftar di LQ45 dan JII tahun 2008-2010. Metodologi yang digunakan adalah Three Factors Model Fama and French, dengan pengukuran kinerja portofolio menggunakan tiga indeks, yaitu indeks Sharpe, Treynor dan Jensen. Hasil penelitian ini menemukan bahwa portofolio saham LQ45 memiliki kinerja lebih baik dibandingkan portofolio saham JII. Hasil penelitian ini dapat dijadikan referensi bagi investor atau manajer keuangan yang ingin berinvestasi pada portofolio saham LQ45, namun tidak menjamin kinerja portofolio yang akan diperoleh di masa datang tetap sama