Analisis akurasi black scholes option pricing model untuk menilai opsi saham di Indonesia
| Main Author: | NURURROHMAH, Siti |
|---|---|
| Format: | Bachelors |
| Terbitan: |
Fakultas Ekonomi dan Bisnis
|
Daftar Isi:
- Beberapa penelitian menemukan bahwa perhitungan harga opsi dengan model Black-Scholes tidak akurat dan seharusnya dapat disesuaikan. Tujuan dari skripsi ini adalah untuk menguji ketepatan perhitungan harga opsi dengan model Black-Scholes untuk memperkirakan harga teoritis opsi saham di pasar opsi Indonesia (BEI). Penelitian ini menggunakan 89 contoh opsi call dan 7 contoh opsi put yang di publikasikan dan di perdagangkan di Bursa Efek Indonesia pada tahun 2007 dan 2008. Untuk menguji perbedaan harga teoritis opsi dan harga pasar opsi, penulis menggunakan uji Mann � Whitney. Hasil menunjukkan bahwa hasil taksiran harga opsi Indonesia berdasarkan perhitungan harga opsi dengan model Black-Scholes tidak akurat, dan harga teoritis opsi call cenderung lebih kecil di bandingkan harga pasarnya.