Analisis Short-Term Overaction pada Pasar Bearish dan Bullish di Indonesia
| Main Author: | Winarta, Andrianto |
|---|---|
| Format: | Undergraduate thesis PeerReviewed application/pdf |
| Terbitan: |
UNKNOWN
, 2015
|
| Subjects: | |
| Online Access: |
http://repository.ubaya.ac.id/35055/1/M_5704_Abstrak.pdf http://digilib.ubaya.ac.id/pustaka.php/241454 http://repository.ubaya.ac.id/35055/ |
Daftar Isi:
- Penelitian ini bertujuan untuk menguji apakah terjadi overreaction terhadap pengumuman laba pada pasar bearish dan bullish di Indonesia. Event window yang digunakan adalah 10 hari kerja sebelum dan sesudah pengumuman laba. Penelitian lffi menggunakan pendekatan kuantitatif dengan menggunakan metode uji beda berpasangan. Penelitian ini menggunakan sampel berupa semua berita pengumuman laba perusahaan yang terdaftar di BEl tahun 2008 dan 2014, berita positif maupun negatif, yang dipublikasikan melalui Kontan dan Detik. Jumlah sampel yang digunakan dalam penelitian ini dikategorikan menjadi 4 kelompok data sesuai dengan hipotesis pada penelitian ini. Masing-masing kelompok data memiliki sampel sebanyak 109 sampel, 34 sampel, 77 sampel, dan 37 sampel. Temuan penelitian ini menunjukkan bahwa pada pasar bearish Indonesia tidak terjadi overreaction, sedangkan pada pasar bullish Indonesia terjadi overreaction saat berita positif pengumuman laba dipublikasikan.